湖北日报：推出“银四条”正当其时

　　刚刚落幕的“2013陆家嘴金融论坛”，披露了开放民间金融市场政策，其“含金量”颇高。它们依次是，允许由民间资本尝试发起设立自担风险的金融租赁公司、消费金融公司、民营银行，允许经营稳健的村镇银行在最低股比要求内，调整主发起行与其他股东的持股比例，简称加快民间金融开放“银四条”。
　　消费金融公司指不吸收公众存款、以小额分散为原则、为个人提供消费贷款的非银行类金融机构。2010年初，国内首批3家消费金融公司悄然起步。3家试点公司皆由国内银行作为主发起人，地方国企和地方政府投融资平台及外资出资参股。其中四川锦程消费金融公司，马来西亚丰隆银行出资占比高达49%。稍后，银监会还向PPF集团发放了国内首张外商独资消费金融公司牌照。迄今为止，前3家消费金融公司已初步实现赢利。实践证明，只要监管能跟上，消费金融公司运行风险可控。总结试点经验，《消费金融公司试点管理办法》已上呈国务院报批，适时扩大试点势所必行。撇开银行作为主发起人之“羁绊”，直接允许民间资本尝试发起设立消费金融公司，银监会与时俱进，堪称思想解放。
　　消费金融公司旨在刺激个人消费，推动制造商和零售商扩大产销，改变宏观经济对出口和投资的过度依赖，促进经济发展从投资主导向消费主导转变。而消费金融公司向民资开放，等于为地下钱庄开辟了一条招安渠道，拿古训“除一弊不如兴一利”来形容，可谓正逢其时。
　　金融租赁公司系租赁生产设备的非银行类金融机构，通过向企业提供租赁设备而定期向承租企业收取租金。其业务流程是：金融租赁公司自筹资金，向企业提供以融物代替融资的设备租赁。租赁期内，承租企业在定期支付租金后拥有设备使用权。租赁期满，承租企业向金融租赁公司象征性支付设备残值，该设备归承租企业所有。此种金融服务，既为缺乏资金但急于产业升级的企业化解了设备更新之资金难题，又使市场闲置存量资金有了用武之地，可谓一石二鸟。而金融租赁市场一但向民资开放，等于又为地下钱庄开辟了另一条招安渠道，其激发经济活力、防范金融风险的作用不言而喻。
　　允许民资直接发起设立民营银行，在尚福林此番表态前银监会一直没松过口，就是去年“温州金改”，依然规定设立民营银行须先找一家地方银行（指地方国资控股的地方银行）充当主发起人。但多地自全球金融危机后所组建的民营银行，已悄然或直接或间接突破了银监会的此条禁令。就此，银监会当然心知肚明。此番银监会放弃这条“名存实亡”之禁令，并非出于对现状的无奈，而是因为已“越线”组建的民营银行大多运行良好，包括同样由地方银行充当主发起人的村镇银行之运作，也均未出现明显的金融风险。
　　然而，试点风险可控，并不意味着普遍这么做时风险仍可控。虽然理论上说，民营银行经营风险要自负，可是按中国储户之传统思维，一旦民营银行出现破产而导致储户存款血本无归，尚缺乏风险共担意识的储户势必抱团去堵“政府的门”，从而连累社会稳定。故而，要使民营银行风险自负落到实处，银行存款保险和再保险当与民间金融开放同步安排试点，不可再度议而不决。
　　来源：湖北日报
　　作者：鲁宁